ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ СРЕДСТВАМИ

ВВЕДЕНИЕ

С переходом к рыночной экономике, наиболее острой проблемой, ежедневно стоящей перед руководством отечественных предприятий, является проблема платежей. Данная проблема выражается в несоответствии объема денежных средств предприятия имеющейся в них потребности.
За дефицитом платежных средств кроется не только и не столько недостаток денег как таковых, сколько иные, более глубинные, причины. Две из них представляются ключевыми.
Первая - это продолжение производства неконкурентоспособной продукции. Неумение рационально организовать свои отношения с рынком и потребителями не позволяет производить и продавать то, что купят за деньги.
Вторая - несбалансированность доходов и расходов; предприятия расходуют ресурсов больше, чем зарабатывают, и постепенно утрачивают собственный капитал. Даже имеющейся в наличии у предприятия балансовой прибыли зачастую не хватает для покрытия налоговых расходов, а также различных расходов социального назначения, относимых на прибыль после налогообложения.
Одним из ключевых недостатков современного управления финансами предприятий является отсутствие системности в планировании - обычно разрабатываются несколько мало или вообще не связанных друг с другом фрагментов экономического и финансового плана.
Вторым существенным недостатком современного управления финансовыми ресурсами является использование индуктивного принципа формирования плана. Данный принцип выражается в суммировании затрат при формировании плана, в расчете на превышение над ними суммарного поступления денежных средств. Таким образом, планирование деятельности осуществляется от потребностей, а не от реальных возможностей предприятия.
Об актуальности проблемы эффективного управления финансовыми ресурсами свидетельствует большое внимание в международной, а в последнее десятилетие и в отечественной практике, уделенное финансовому менеджменту.
Особое значение имеет финансовое планирование, или бюджетирование. Широко известны в этой области работы зарубежных авторов Ван...

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Аванесянц А.Л. Выбор политики комплексного управления текущими активами и текущими пассивами предприятия // Экономика и финансы.- 2003. № 28.
2. Баканов М.И., Мельник М.В., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М: Финансы и статистика, 2006.
3. Богатырёва Е.И. Составление и консолидация отчёта о движении денежных средств // Бухгалтерский учёт.- 2002. № 5.
4. Бондарчук Н.В. Анализ денежных потоков от текущей, инвестиционной и финансовой деятельности организации //Аудиторские ведомости.-2002. №3.-С.56-61.
5. Быкова Е.В. Показатели денежного потока в оценке финансовой устойчивости предприятия // Финансы.- 2000. № 2.
6. ВальтерО.Э., ПонеделковЕ.Н., КорнилинД.А. Финансовый менеджмент.- М.: Колос,2002.176с.
7. ГрафовА.В. Оценка финансово-экономического состояния предприятия //Финансы.-2001. №7.-С.64-67.
8. ГуржиевА.Н. Перспективный анализ денежных потоков и его взаимосвязь с диагностикой банкротства // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий.-2002.-№9. –С.49-54.
9. Гутова А.В. Управление денежными потоками: теоретические аспекты // Финансовый менеджмент.- 2004. № 4.
10. Зимин Н.Е. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Учебник.- М: Колос С, 2005. С.234-245.
11. Игонина Л.Л. О механизмах переориентации денежных потоков в реальный сектор экономики. // Финансы.- 2002. № 10.
12. Кудина М.В. Финансовый менеджмент. -М.: ФОРУМ-ИНФРА-М, 2004.256с.
13. Макарова В.И., Репьев С.В. Управление денежными потоками предприятия // Экономика и производство.- 2003. № 4.
14. Морозов С. Управление активами // Аудит и налогообложение.- 2003.-№8.- С.22-26.
15. Морозов С. Денежные потоки предприятия // Аудит и налогообложение.-2003.-№1.-С.14-17.
16. Морозов С. Анализ денежных потоков предприятия // Аудит и налогообложение.-2003.-№3.-С.24-27.
17. Паронян А.С., Иваченкова Т.И. Управление оборотными активами в организациях АПК. // Финансовый менеджмент.- 2004. № 5.
18. Парушина Н.В....