Ликвидность банка

Операции с использованием сделок прямого РЕПО с Банком России
Дебет, млн. руб. Кредит, млн. руб.
1 2
0,7 – фонд обязательного резервирования 10,0 - вклады
9,3 – облигаций федерального займа 8,37 – кредит ЦБ
1,1 – накопленный купонный доход 0,75 - % по кредиту ЦБ
8,37 - кредиты 1,2 - % по вкладам
2,0 - % по кредитам 1,15 - прибыль

Как видим, за счет использования сделок прямого РЕПО с ЦБ прибыль увеличивается на 0,12 млн. руб. или на 11,6%. Дополнительный доход возникает из-за положительной разницы между купонной доходностью облигаций федерального займа и ставкой кредита ЦБ, поэтому покупать следует только государственные бумаги с достаточным купоном – это наиболее длинные облигаций федерального займа, хотя они и обладают большей дюрацией (чувствительностью цены к изменению рыночных процентных ставок). Но, как уже отмечалось, вероятность роста доходности государственных бумаг невелика из-за положения на фондовом рынке РФ в условиях кризиса, а во-вторых, рынок ГКО, облигаций федерального займа практически полностью контролируется Министерством финансов РФ, Банком России, Сбербанком РФ и Пенсионным Фондом РФ, которые придерживаются весьма консервативной стратегии и не допускают значительных курсовых колебаний. Таким образом, риск вложений в государственные ценные бумаги минимален. Риск же контрагента по сделкам прямого РЕПО близок к нулю.
Вышеприведенный расчет показывает спекулятивную привлекательность сделок прямого РЕПО. Однако, не менее важным преимуществом таких операций является регулирование ликвидности.
Во-первых, облигаций федерального займа при блокировании их Банком России остаются на счету депо Дилера, т.е. на балансе банка, что повышает уровень ликвидности при расчете обязательных нормативов ЦБ.
Во-вторых, при возникновении сложностей с текущей ликвидностью, можно в любой момент рефинансироваться у ЦБ по вполне приемлемой ставке.
Обратной сделкам прямого РЕПО операцией является продажа Банком России облигаций из собственного портфеля с...

Проблема банковской ликвидности в настоящее время одна из актуальнейших, поскольку от нее зависит финансовое состояние банковской системы и всей страны в целом.
Ликвидность имеет немаловажное значение не только для самого банка, но и для его клиентов. Высокая ликвидность является показателем того, что клиент в любой момент сможет вернуть вложенные средства или получить кредит в банке. Акционеров банка она защищает от принудительной продажи активов в случае наступления форс-мажорных обстоятельств.
В России в условиях рыночной экономики проблема низкой банковской ликвидности является особенно актуальной, успешное разрешение этой проблемы оказало бы положительное влияние на народное хозяйство в целом.
Эффективная работа коммерческого банка зависит от правильно выбранного соотношения риска и дохода. Риски имеют отношение ко всему разнообразию ожидаемого дохода по всем видам активных и пассивных операций и представляют вероятность того, что финансовые проблемы могут отрицательно сказаться на показателях деятельности и финансовом положении банка. Поэтому, планируя операции банка, следует определить выгодность и затратность каждого вида активных операций и операций по привлечению ресурсов, необходимых для достижения целей и выполнения задач банка, соблюдения ликвидности и платежеспособности.
Ликвидность банка определяется сбалансированностью его активов и пассивов банка, степенью соответствия сроков размещенных активов и привлеченных пассивов. Банк, имеющий достаточный запас ликвидных активов для поддержания текущей ликвидности, может ее утерять с течением времени в связи с превышением потока обязательств над потоком превращения вложений в ликвидные активы. Оценка ликвидности является наиболее проблематичной, так как она связана с оценкой риска активных операций банка. При подобном подходе характеристика ликвидности должна учитывать не только данные отчетных балансов банка, но и информацию о структуре счета прибылей и убытков, отчет о движении источников...

Банк наращивает общую обеспеченность ликвидными средствами на единицу привлеченных средств, но, тем не менее, отдельных из них образовался излишек, зависимость от заемных средств, то есть Банк не использует потенциал роста по валюте баланса.
Таким образом, из проведенного анализа ликвидности наблюдается положительная динамика по ряду показателей, что свидетельствует о сбалансированной финансовой политики Сбербанка России.
Международное рейтинговое агентство Fitch Ratings подтвердило рейтинги Сбербанка России: долгосрочный рейтинг дефолта эмитента на уровне «BBB+» со «Стабильным» прогнозом, краткосрочный рейтинг дефолта эмитента «F2», индивидуальный рейтинг «C», рейтинг поддержки «2», уровень поддержки долгосрочного рейтинга дефолта эмитента «BBB+». В целом Сбербанк занимает первое место в рейтинге по России.
Динамика финансового результата Сбербанка положительна чистая прибыль за анализируемый период увеличилась, на 64 038 761 тыс. рублей. За исследуемый период наблюдалось резкое снижение эффективности деятельности Сбербанка в 2009 году, а в 2010 году после стабилизации финансового кризиса наблюдается большой рост показателей эффективности и рентабельности.
Основная задача Сбербанка - максимизация прибыли при одновременной поддержание ликвидности. От степени ее решения зависит надежность Банка и его жизнеспособность, уровня доверия к нему клиентов.
Сберегательный банк России занимает доминирующее положение в российском банковском секторе, у него огромный запас ликвидности, обеспечиваемый клиентскими депозитами, и улучшающиеся финансовые показатели.
Однако, негативными факторами следует считать недостаточный, хотя и растущий уровень капитализации, громоздкую организационную структуру и высокий кредитный риск, характерный для российской экономики в целом.
Сбербанку России необходимо продолжать оценивать ликвидность баланса путем расчета коэффициентов ликвидности. В процессе анализа баланса на ликвидность могут быть выявлены отклонения в сторону как снижения...