Инвестиционный анализ и управление портфелем

1. вероятностного подхода для оценки рискованности вложений в акции. Доходность акции как случайная Использование величина.
2. Среднеквадратическое отклонение доходности как мера риска финансового инструмента. Коэффициент вариации.
3. Взаимосвязь между доходностями акций: ковариация доходности, коэффициент корреляции, положительная и отрицательная корреляции. Использование исторических данных для определения доходности, риска, ковариации.
4. Концепция эффективности рынка. Подход Марковица к формированию оптимального портфеля и принятые им допущения.
5. Функции полезности инвестора, инвестиционное решение как максимизация полезности
6. Характеристика кривых безразличия. Склонность к риску, коэффициент допустимости риска
7. Доходность и рискованность портфеля, веса активов, входящих в портфель
8. Эффективное множество портфелей. Процедура выбор оптимального портфеля.
9. Оптимизация портфеля, состоящего из двух рискованных активов, входящих в портфель.

10. Оптимизация портфеля, состоящего из двух рискованных активов, с учетом корреляции между ними (включая портфели, содержащие короткие позиции).
11. Исходные допущения модели оценки капитальных активов (САРМ)
12. Линия рынка капитала CML. Графическая интерпретация CML.
13. Теорема разделения. Рыночный портфель как оптимальный. Коэффициент бета актива.
14. Зависимость ожидаемой доходности от коэффициента бета, линия рынка ценной бумаги SML. Графическая интерпретация SML
15. Исходные допущения рыночная (индексная) модель управления портфелем (модель Шарпа)
16. Показатели бета и альфа акции. Использование исторических данных для определения коэффициента бета и альфа акции.
17. Графическая интерпретация рыночной модели.
18. Систематический и несистематический (специфический) риски, коэффициент детерминации.
19. Цели и задачи финансового анализа.
20. Виды финансового анализа. Фундаментальный анализ.
Технический анализ.
21. Методы технического анализа. Графический метод. Метод скользящих средних....